金價終於突破下降趨勢!美國再掀藍色浪潮有望提振金價

2021-01-07 08:12:33 (AET) by DailyFX , Christopher Vecchio   1292


民主黨人贏得了佐治亞州參議員的選舉,為更多財政刺激提供了更大的可能性,這一好消息的公布提振了黃金價格;盡管美國國債收益率正在攀升,但實際收益率卻出現下滑;根據IG散戶情緒指數,金價可能很快反轉走高。

近期好消息不斷,助金價止跌回升

美國佐治亞州參議員選舉結果公布令市場意外,金價開始走低。兩位民主黨候選人贏得了參議院的席位,使得民主黨成為參議院的多數黨。民主黨目前控制了眾議院、參議院(當選副總統哈裏斯握有決勝的一票)以及白宮。從某種意義上來說,目前參議院的組成已定,金價不再是美國總統大選的輸家。

從長期而言,民主黨在佐治亞州獲得參議員席位、增加了未來實施更多財政刺激(這將增加聯邦赤字和債務)的可能性,這對金價來說是一個好消息。即使美國國債收益率正在攀升,但實際收益率卻在下滑,這一現象反映出了通貨膨脹預期的增加。隨著美聯儲宣布直至2023年都將維持低利率,黃金的基本面背景在一夜之間變得更加堅固。

黃金價格與波動率之間的關系回歸同步軌道

從歷史上來看,金價與黃金波動率的關系與其他類別的資產不同。其他類別的資產(如債券和股票)不喜歡波動性增加(因其意味著現金流、股息、息票支付等方面的不確定性增加),而黃金通常在波動率較高的時期受益。

最近幾天隨著假期結束後交易量重返市場,再加上美國佐治亞州參議院第二輪選舉這一重大風險事件,黃金波動率開始上升。黃金波動率GVZ(以芝加哥期權交易所的黃金波動率ETF計量,以一系列黃金期權鏈得出黃金1個月隱含波動率)為22.14。黃金波動率與金價的5日相關系數為0.98,20日相關系數是0.77;一周前在12月30日,二者之間的5日相關系數是0.39,20日相關系數為0.23。

黃金波動率技術分析:日線圖(2008年10月-2021年1月)

text

筆者在上周的黃金技術分析文章中指出,"交易者可能需要等到2021年初交易量回歸市場,才能看到這種黃金價格與波動率之間的機制是否回歸。"現在,進入2021年後,投資者可能看到歷史上與金價和波動率的關系正在重歸一致。若真如此,黃金波動率下降並不一定對金價造成負面影響,而黃金波動率上升幾乎一直被證明是金價看漲的標誌。同樣,目前的黃金波動率僅僅是呈橫盤走勢,這對金價來說積極意義大於消極意義。

黃金價格技術分析:日線圖(2020年1月-2021年1月)

text

筆者在之前的文章中指出,"盡管8月和11月高點以及9月低點得到的下降通道為標誌的主要看漲旗形形態至今仍未突破完成,但這仍然是金價圖表上應當首要關注的形態。"金價上行突破了整個12月的下降通道/看漲旗形形態,目前已經清除了2020年波動區間的38.2%斐波回撤水平1928.05一線,但尚未清除11月的震蕩高點1965.57一線。若未來金價突破上述水平,將是一個強烈的看漲信號。

日線圖上,金價仍處於5日、8日、13日和21日移動均線的上方,而這些移動均線的排列順序仍顯示看漲跡象。MACD指標仍在信號線上方且呈上升趨勢,而慢隨機指標在超買區域平穩前進。盡管目前圍繞美國佐治亞州參議院第二輪選舉的"買消息、賣事實"的投資者正在獲利了結,但金價現階段阻力最小的路徑仍是看漲。

金價技術分析:周線圖(2015年10月-2021年1月)

text

金價突破2020年8月和11月高點的下跌趨勢以及2020年波動區間的38.2%斐波回撤水平,表明新的階段的上漲已經開始。如果金價持續走高、突破1965.57一線,則表明周線圖上一系列 "更低的高點和低點"已經結束。MACD指標在看漲區域開始轉為上行,而慢隨機指標即將進入超買區域。

IG散戶情緒指數:金價預測(2021年1月6日)

散戶持倉數據顯示,74.89%的散戶是凈多頭,多空持倉比為2.98:1。散戶凈多頭持倉較昨日減少3.12%,較上周減少7.19%;而凈空頭持倉較昨日增加7.78%,較上周增加41.35%。

通常認為散戶持倉數據是一種反向指標,散戶是凈多頭的事實表明金價可能繼續下跌。

然而,凈多頭持倉較昨日和上周均有所下降;近期的散戶情緒變化暗示,盡管散戶仍是凈多頭,但當前金價走勢可能很快反轉走高。(Christopher Vecchio撰 Ashley譯)

text


關於IG

IG於1974年誕生於英國倫敦,是全球首家提供差價合約交易機會的公司,現在已在全球14個國家開設銷售辦公室。
作為全球第一的零售差價合約券商(按收入計算,不包括外匯),IG備受交易者信賴,並接受澳大利亞ASIC嚴格監管,致力於協助客戶成功。
依據澳大利亞公司法(2001年),IG在澳大利亞注冊為外資企業,注冊號 84 099 019 851。澳洲金融服務執照號:220440。新西蘭金融衍生品發行商執照,金融服務商(FSP)號碼18923。

只需簡單三步👉 👉 👉 您就可以與澳洲第一差價合約券商交易逾600支澳洲股票及逾12,000支全球股票的差價合約。使用IG交易澳洲股票僅$5,交易美股僅$0!!!


DailyFX是全球外匯交易資訊分析門戶網站,除了外匯還有股指!
DailyFX是全球外匯交易資訊分析門戶網站,DailyFX提供每日國際市場即時新聞、財經日歷、技術分析、交易策略報告、直播講座,涵蓋外匯、商品、股指等多方位市場,讓投資者輕松掌握第一手交易信息:
text

本文僅為一般市場評論,並不可能構成任何形式(稅務、法律、會計)的投資建議。本文並不構成對特定金融產品之直接投資邀約或推介。內容僅供參考。讀者不應依賴本文資訊,其作為及不作為亦不應以此作為依據。我們對任何人士以本文為基礎之作為或不作為所導致的結果並不負責。我們對所提供內容的準確性或信息的適當性不作任何保証。

text

作者:
Christopher Vecchio是CFA,專長2004年開始股票交易,2008年開始外匯交易,從2008年上大學開始實習就一直在DailyFX工作,還為跨國公司提供外匯對沖咨詢,並在杜克法學院(Duke Law School)講授外匯衍生品交易。


免責聲明:該文章屬於付費推廣,內容由客戶提供。 61 Financial不對其所作出的陳述及聲明表示認可、批準、或承擔任何責任。如果發現有涉嫌違規內容,歡迎提供相關證據至support@61financial.com.au。
Disclaimer and limitation of liability: This is a paid advertisement. 61 Financial does not endorse, approve or have responsibility for statements made and is not a publisher or have editorial influence for any contents provided.


聲明:這些資訊屬於事實信息,僅供參考,不應被視為投資建議或用於投資決策

版權所有,轉載需注明出處:61 澳洲財經資訊 news.61financial.com.au

商務合作請聯系 support@61financial.com.au


61 澳洲財經資訊郵件訂閱服務,每日為您推薦最新澳洲財經資訊


推廣

cover
心臟消融手術設備提供商IMR和澳新醫療設備分商RHCG簽署協議

醫療設備公司Imricor Medical Systems (ASX: IMR)與悉尼醫療產品分銷公司Regional Health Care Group Pty Ltd簽訂產品分銷協議。根據協議,RHCG成為Imricor消耗品(訂閱產品)的獨家分銷商,以及Imricor核心設備的澳洲和新西蘭非獨家分銷商。此外,RGCH還將幫助Imricor產品在澳大利亞和新西蘭獲得必要的監管批準,團隊預計將於2021年底獲得首批批準。

cover
維州金礦商宣布Rushworth金項目攔截到金礦化,現場有可見金

維州金礦勘探商Dart Mining NL(ASX:DTM)已收到Phoenix Hill探礦地至Chinaman’s Gully探礦地2020年末完成的反向循環(RC)沖擊鉆探的分析結果。鉆探區域位於維州中部公司全資的Rushworth金礦項目內,目的測試礦化模型,針對石英脈和由儲層造山帶狀地帶金礦化。

相關文章

cover
澳洲股市盤後 2021.04.12星期一

澳股資訊平台 - 61 Financial 4月12日訊,今日澳股微幅高開後,一路震蕩走低。標普/澳交所200指數(S&P/ASX 200)收於6974.0點,下跌21.2點/-0.30%。標普/澳交所普通股指數(All Ordinaries)11大板塊漲跌互現。其中,醫療保健板塊漲幅居前,收漲0.76%;而房地產板塊跌幅居前,收跌-1.4%。